Glossaire: les termes financiers expliqués simplement

La caisse de pension est la prévoyance professionnelle de la Suisse, le 2e pilier. Employeur et salarié versent ensemble des cotisations pour qu'à la retraite, une deuxième rente s'ajoute à l'AVS. Est assuré qui est salarié et gagne plus que le seuil d'entrée légal.

Un comparatif de fonds en actions 3a aide les investisseuses et investisseurs à trouver les meilleures options — selon les coûts, la performance, la durabilité ou la stratégie de placement. Il est particulièrement important parce qu'à long terme, de petites différences de frais et de rendement ont déjà un grand effet.

Un compte de libre passage est un compte rémunéré auprès d'une banque ou d'une fondation qui accueille ton avoir de caisse de pension quand tu n'appartiens temporairement à aucune caisse de pension. L'avoir reste lié jusqu'à la retraite; un retrait anticipé n'est possible que dans des cas exceptionnels, par exemple pour le logement en propriété ou en cas de départ définitif à l'étranger. Les taux diffèrent nettement selon le prestataire.

Un compte joint est un compte avec plusieurs titulaires aux droits égaux, typique pour les couples ou les colocations. Avec un vrai compte joint, tous les titulaires ont leur propre accès et leur propre carte; certains prestataires proposent à la place un paquet bancaire à deux, c'est-à-dire deux comptes individuels liés. Les règles de signature sont importantes: qui peut déclencher seul des paiements.

Un dépôt de libre passage place ton avoir de libre passage en titres au lieu de le rémunérer sur un compte. Cela augmente les chances de rendement, mais amène aussi des fluctuations de cours. C'est judicieux surtout si l'avoir reste lié encore de nombreuses années et que tu peux traverser les fluctuations.

Le droit de timbre (taxe sur le chiffre d'affaires) est un impôt fédéral sur l'achat et la vente de titres via des prestataires suisses: 0.075 % pour les titres suisses et 0.15 % pour les titres étrangers. Il est dû à chaque transaction et décompté directement par le broker.

Un ETF (Exchange Traded Fund) est un fonds coté en bourse qui réplique un indice comme le SPI ou le MSCI World. Au lieu d'acheter des actions individuelles, tu investis avec un ETF dans des centaines d'entreprises à la fois. Comme aucun gérant ne sélectionne activement les titres, les coûts courants (TER) sont nettement plus bas que pour les fonds de placement classiques.

La FINMA (Autorité fédérale de surveillance des marchés financiers) est l'autorité suisse de surveillance des banques, assurances et autres prestataires financiers. Elle délivre les autorisations, surveille le respect des règles et peut intervenir en cas d'infraction. Une régulation FINMA est un signal important du sérieux d'un prestataire.

Un fonds en actions 3a est un fonds de placement à l'intérieur du troisième pilier qui investit principalement en actions. Il en résulte des chances de rendement plus élevées que pour les purs fonds obligataires ou mixtes, mais aussi des fluctuations de valeur plus fortes.

Un fonds indiciel réplique un indice de marché aussi fidèlement que possible, au lieu de vouloir le battre par une sélection active de titres. Contrairement aux ETF, les fonds indiciels ne sont pas négociés en bourse, mais achetés directement auprès du prestataire et évalués une fois par jour. Dans le pilier 3a, les fonds indiciels sont très répandus, parce que la négociation en bourse n'y joue aucun rôle et qu'aucun droit de timbre n'est en règle générale dû à l'achat.

La garantie des dépôts protège les avoirs bancaires jusqu'à CHF 100'000 par client et par banque si une banque suisse devient insolvable. Elle est portée par esisuisse, la garantie des dépôts des banques suisses. Les titres en dépôt ne sont pas concernés: ils restent ta propriété même en cas de faillite.

L'horizon de placement est la période pendant laquelle tu peux laisser ton argent investi. Plus il est long, plus les fluctuations de cours se compensent et plus la part d'actions peut être élevée. Pour l'argent dont tu as besoin dans quelques années, les titres conviennent en revanche peu.

Quand un avoir de prévoyance du pilier 3a ou de la caisse de pension est versé, l'impôt sur les prestations en capital est dû une seule fois. Il est calculé séparément du reste du revenu et à un tarif réduit, mais augmente avec le montant du versement. Des retraits échelonnés sur plusieurs années peuvent briser la progression et économiser des impôts.

Les intérêts composés naissent quand les revenus ne sont pas retirés mais réinvestis, et génèrent ainsi eux-mêmes des revenus. Sur de longues périodes, la fortune croît de manière exponentielle plutôt que linéaire. Cet effet est la principale raison de commencer tôt à investir.

Le libre passage désigne ton droit d'emporter l'avoir de caisse de pension épargné lors d'un changement d'emploi. Si tu quittes ta caisse de pension sans entrer directement dans une nouvelle — par exemple lors d'une pause professionnelle, d'une formation continue ou du chômage — l'avoir est transféré à une institution de libre passage. Il y reste lié jusqu'à la retraite; un versement en espèces n'est possible que dans des cas définis par la loi, par exemple au passage à l'indépendance ou en cas de départ définitif à l'étranger.

Le montant maximal annuel qu'on peut verser dans le pilier 3a. En 2026, il est de CHF 7'258 pour les salariés (personnes avec caisse de pension) et de CHF 36'288 pour les indépendants (personnes sans caisse de pension).

Une néobanque est une banque sans agences; tu gères le compte entièrement via l'app. Grâce à des coûts fixes bas, la tenue de compte et les cartes sont souvent gratuites ou nettement moins chères que dans les banques classiques. Certaines néobanques ont leur propre licence bancaire suisse, d'autres travaillent avec une banque partenaire — c'est important pour la garantie des dépôts.

La part d'actions est la part de la fortune du fonds investie en actions. Plus elle est élevée, plus les chances de rendement sont grandes, mais aussi les fluctuations. Sur un horizon de placement long, les fluctuations se compensent le plus souvent — c'est pourquoi beaucoup de fonds de prévoyance misent sur une part d'actions élevée.

La performance décrit l'évolution de valeur d'un fonds sur une période donnée, le plus souvent en pour cent. C'est un critère central dans la comparaison des fonds en actions 3a, car elle montre le succès passé d'un fonds.

Avec un plan d'épargne, tu investis automatiquement et régulièrement un montant fixe, par exemple CHF 200 par mois. Il en existe deux formes en Suisse: avec le plan d'épargne ETF, tu choisis les ETF toi-même; avec le plan d'épargne stratégique, le prestataire s'en charge selon ton profil de risque. Investir régulièrement lisse le moment d'entrée et rend la constitution de patrimoine possible sans grand capital de départ.

Les plans 1e sont une forme de prévoyance professionnelle pour les parts de salaire élevées. Les assurés choisissent eux-mêmes la stratégie de placement pour cette part de leur avoir et en portent aussi le risque de placement. Le nom vient de l'article 1e de l'ordonnance OPP 2, qui règle cette liberté de choix.

Le rendement est la rémunération effective ou l'évolution du gain d'un fonds par rapport au capital investi. Pour les fonds en actions 3a, il dépend fortement de la situation boursière et de la stratégie de placement.

Ton revenu après toutes les déductions — il figure dans la dernière déclaration ou taxation et est plus bas que le salaire brut. Personnes mariées: le revenu commun.

Comme les fonds en actions 3a investissent en actions, ils sont soumis aux fluctuations du marché. Plus la part d'actions est élevée, plus les risques à court terme peuvent être forts — mais à long terme, les chances de rendement augmentent.

Une stratégie de placement définit comment une fortune est répartie entre actions, obligations et autres classes d'actifs, en fonction du profil de risque et de l'horizon de placement. Dans le pilier 3a et le dépôt de libre passage, tu choisis typiquement entre des stratégies à part d'actions différente. Une stratégie est gérée activement par une gestion de fonds ou passivement selon un indice.

Ton avoir de caisse de pension se compose de deux parties: l'obligatoire, qui correspond au minimum légal LPP, et le surobligatoire, c'est-à-dire tout ce qui a été épargné au-delà. Des règles plus flexibles valent pour la partie surobligatoire, par exemple pour la rémunération, le taux de conversion ou le placement en titres. La répartition de ton avoir figure sur le certificat de prévoyance ou le décompte de sortie.

Taux d'intérêt annuel sur l'avoir. Souvent variable — le prestataire l'adapte selon la situation du marché.

Le taux marginal d'imposition indique à quel taux un franc de revenu supplémentaire est imposé. À cause de la progression fiscale, il est supérieur au taux moyen: plus ton revenu est élevé, plus le dernier franc coûte d'impôts. C'est pourquoi une déduction pilier 3a économise plus d'impôts avec un revenu élevé qu'avec un revenu bas.

La TER indique les coûts totaux annuels d'un fonds. Elle influence directement le rendement net et est donc un critère de comparaison important.

Le pilier 3a fait partie de la prévoyance privée en Suisse. Il permet de constituer un capital pour la retraite avec un avantage fiscal. Les cotisations peuvent être déduites chaque année du revenu imposable, mais le capital reste lié jusqu'à la retraite (à quelques exceptions près).

Le versement anticipé pour le logement (retrait EPL) est le retrait anticipé d'avoirs 3a pour financer, rénover ou amortir un logement en propriété à usage propre.