1e-Kadervorsorge Vergleich: Vorsorgelösungen für Firmen im Überblick

Ein 1e-Plan ist berufliche Vorsorge für Lohnteile über CHF 136’080 (Stand 2026) in einer separaten Stiftung. Anders als in der Pensionskasse wählst du die Anlagestrategie für dieses Guthaben selbst, aus höchstens zehn Strategien, die dein Arbeitgeber mit der Stiftung festlegt. Die Rendite gehört dir, das Verlustrisiko auch. Der Name stammt aus Artikel 1e der Verordnung über die berufliche Vorsorge (BVV 2).

Bel-Etage ist der ältere Begriff für die Kadervorsorge oberhalb des BVG-Obligatoriums, benannt nach dem vornehmen Stockwerk eines Hauses. Heute meint man damit meist 1e-Pläne. Genau genommen umfasst Bel-Etage jede überobligatorische Kaderlösung, auch solche mit einer einzigen, von der Stiftung vorgegebenen Strategie. Nur 1e-Pläne bieten die freie Strategiewahl.

Angestellte mit einem Jahreslohn über CHF 136’080, sofern der Arbeitgeber einen 1e-Plan anbietet. Der Arbeitgeber kann den Kreis der Versicherten nach objektiven Kriterien wie Funktion, Lohn oder Hierarchiestufe eingrenzen. Selbstständige mit oder ohne Personal können sich ebenfalls anschliessen, einige Stiftungen im Vergleich sind darauf spezialisiert.

Evaluno zählt 14 Sammelstiftungen, die 1e-Pläne für fremde Firmen führen, dazu die Helvetia-Lösung auf der Liberty-Stiftung. Weitere Marken wie Kantonalbanken oder Privatbanken vertreiben 1e über eine dieser Stiftungen. Der Markt konzentriert sich: Auf die vier grössten Anbieter entfallen laut PwC rund zwei Drittel der Guthaben in Sammelstiftungen, und kleine Stiftungen fusionieren, wie 2025 die GEMINI 1e in die finpension 1e Sammelstiftung.

Vier Kostenblöcke: die Risikoprämie für Tod und Invalidität (Offerte), Verwaltungskosten pro Kopf (CHF 100 bis 500 pro Jahr bei publizierten Reglementen), die Vermögensverwaltungskosten der Anlagen (laut PwC je nach Stiftung 0.14 % bis 1.00 % pro Jahr, Fondskosten inbegriffen) und bei einzelnen Stiftungen eine Stiftungsgebühr auf dem Vermögen. Prozentuale Kosten wiegen langfristig am schwersten, weil sie mit dem Guthaben wachsen. Deshalb stehen die Anlagekosten auf jeder Karte im Vergleich, soweit der Anbieter sie publiziert.

• Eigene Anlagestrategie: Du wählst den Aktienanteil passend zu Anlagehorizont und Risikofähigkeit, bei einigen Stiftungen bis 100 %.
• Keine Umverteilung: Die Rendite deiner Strategie landet auf deinem Konto, nicht im Kollektiv. Sanierungsbeiträge gibt es nicht.
• Steuern: Beiträge und Einkäufe sind abziehbar, das Einkaufspotenzial ist wegen des hohen versicherten Lohns oft sechsstellig.
• Für den Arbeitgeber: Reduziert die Vorsorgeverpflichtungen in der Bilanz nach IFRS oder US GAAP, keine Unterdeckung möglich, ein Argument bei der Rekrutierung von Kader.

Es gibt keinen Mindestzins und keine Kapitalgarantie. Fällt der Markt kurz vor deiner Pensionierung oder deinem Stellenwechsel, nimmst du den tieferen Wert mit. Wer die Strategie nicht regelmässig an die Lebenssituation anpasst, trägt unnötiges Risiko. Und im Gegensatz zum Basisplan sind 1e-Guthaben bei einer Insolvenz der Stiftung nicht durch den Sicherheitsfonds BVG gedeckt, der nur Leistungen bis zum anderthalbfachen oberen Grenzbetrag garantiert.

Du nimmst den effektiven Wert deines Guthabens mit, seit der Gesetzesänderung von 2017 auch dann, wenn er unter den einbezahlten Beiträgen liegt. Bietet der neue Arbeitgeber keinen 1e-Plan, geht das Geld auf ein Freizügigkeitskonto oder in ein Freizügigkeitsdepot. Mehrere Stiftungen im Vergleich führen eine eigene Freizügigkeitsstiftung, in der du dieselbe Strategie ohne Verkauf weiterführst. Das Feld «Anschlusslösung Freizügigkeit» im Detail zeigt dir, wer das anbietet.

Als Kapital. 1e-Stiftungen zahlen in der Regel keine Rente aus, weil sie keine Langleberisiken tragen. Das Kapital wird separat vom übrigen Einkommen zu einem reduzierten Satz besteuert. Wer eine lebenslange Rente will, braucht dafür den Basisplan oder eine separate Versicherung.

Ja. Vorbezug und Verpfändung für selbstgenutztes Wohneigentum gelten wie in der Pensionskasse, mit denselben Grenzen: Ab Alter 50 ist der Vorbezug auf das Guthaben mit 50 oder die Hälfte des aktuellen Guthabens beschränkt, je nachdem, was höher ist.

Nur noch eingeschränkt. Seit dem 1. Januar 2026 dürfen laut Weisung der Oberaufsichtskommission nur Guthaben übertragen werden, die nachweislich aus Lohnteilen über CHF 136’080 stammen. Den Nachweis muss deine bisherige Pensionskasse erbringen. In der Praxis startet ein neuer 1e-Plan deshalb meist mit den laufenden Beiträgen und Einkäufen.

Auf die Reihenfolge der Kosten: zuerst die Risikoprämie über mehrere Offerten vergleichen, dann Verwaltungskosten pro Kopf und Stiftungsgebühr, zuletzt die Fondskosten der angebotenen Strategien. Dazu die weichen Faktoren: Gibt es eine Kontolösung als risikoarme Strategie, ein Online-Portal für Versicherte und HR, eine Freizügigkeitslösung beim Austritt, und passt die Stiftung zur Firmengrösse. Unabhängige Beratung lohnt sich, weil einige Kosten in Stiftungsgebühren oder Vermögensverwaltungskosten stecken.